de kleine kapitalist
Aangemaakte reacties
-
Berichten
-
Wat mij betreft is TKH zeker koopwaardig :). Het bedrijf is echter geen echt dividendgroei aandeel, het trackrecord is daarvoor te hobbelig: https://www.tkhgroup.com/en/investors/tkh-share-information/
TKH is cyclischer dan je misschien zou verwachten. Daardoor reageert de markt misschien ook wel zo heftig. Als je daar doorheen kunt kijken lijkt TKH mij op basis van de gunstige vooruitzichten een mooie belegging.
Hoi John,
Ik volg Seeking Alpha zelf niet. Geen idee of je het al hebt geprobeerd, maar je kunt een betaalmuur omzeilen met bij voorbeeld www{punt}removepaywall{punt}com/{link naar het artikel dat je wilt lezen}. Ik heb dat net even geprobeerd met een SA artikel en dat werkt. Er zijn meer alternatieven.
Groet, DKK
Hi J.
Bedankt voor je leuke vraag. Ik heb geëxperimenteerd met ChatGPT en andere LLM’s, maar dan in een professionele context. Voor mijn blog heb ik dat nooit overwogen en zal ik dat ook nooit doen. Door mijn reis en invalshoeken zelf op te schrijven besteed ik meer tijd aan de keuzes die ik maak. En kan ik naderhand inzien hoe ik destijds tegen zaken aan keek. Het zou tijd kunnen schelen, maar schiet dan het doel voorbij. De makkelijke weg brengt je minder is mijn overtuiging. Bovendien hoop ik dat mijn schrijfsels worden gewaardeerd zoals ze zijn.
Bedankt voor het meedenken!
Groet, DKK
Hoi Henk, nee dat heb ik nog niet gedaan. Ik heb de aandelen vorig jaar november gekocht en heb er destijds niet aan gedacht. Ik weet ook niet zeker of ABN er aan meewerkt. Nu gelukkig genoeg tijd om alsnog te regelen. Dan zou dat in 2026 (!) een extra uitkering van dik EUR 1 (!) opleveren. Misschien dat ik daarom nog geen haast heb :). Het grootste deel van het rendement moet uit koerswinst komen. Op dit moment staan de aandelen 46% boven mijn aankoopprijs. Het is nu wel erg aan de prijs. Ik wacht weer op betere tijden om bij te kopen.
Hi Jeroen,
Nee, dat staat helaas foutief. Het dividend van Digital Realty Trust is al 17 jaar achtereen verhoogd. Bedankt voor je bericht.
Helaas kan ik sinds een aantal maanden geen aanpassingen meer maken. Ik gebruik een plugin om de aandelen in positie en op de watchlist te duiden. Ik ben op zoek naar een alternatief, maar dat betekent helaas ontzettend veel werk.
Succes!
DKKHartelijk dank Peter. Een gelukkig nieuwjaar toegewenst!
Je bent helaas op een ongunstig moment gestart, maar laat dat je verdere beleggingscarrière niet verpesten. Beginnersfouten horen er helaas bij. Uit verschillende indicatoren blijkt dat veel particulieren zich terugtrekken en dat is jammer. Het is erg goed om regels te hanteren zoals jij ook doet.
De hervorming van box 3 is een zeer goede forum vraag. Ik heb mij er eerlijk gezegd nog niet heel erg in verdiept. Maar het schopt mijn route naar meer financiële vrijheid natuurlijk wel in de war. Niet bepaald leuk.
Aan de andere kant begrijp ik het idee om vermogen te belasten. De rijken worden rijker en dat werkt ontwrichtend. Tweede huizen voor de verhuur heeft ook nadelige maatschappelijke gevolgen. Mensen kunnen amper wonen en de energierekening is onbetaalbaar. Je zou wat mij betreft wel willen dat arbeid minder wordt belast. Wellicht wordt het dan toch nog een paar jaar extra doorwerken.
Er zullen vast constructies worden bedacht om de belasting te ontwijken. Als er 1 meetmoment is zal er tijdelijk (of deels permanent) vermogen worden verschoven van beleggingen naar spaarrekeningen. Met opties zijn er constructies te bedenken. Of het benutten van de vrijstelling bij minder gefortuneerde familieleden. Voor mensen die al FIRE zijn wordt emigratie vermoedelijk (nog) aantrekkelijker. Wellicht heeft een lezer een briljant idee?
Nogmaals een goed onderwerp waar ik me dit jaar verder in zal verdiepen.
Groet, DKK
Dat klopt. Mijn doel is een minimale dividendgroei van 7% per jaar. het startdividend is minder van belang. De koers volgt het dividend. Met een minimale startrendementseis hadden aandelen als ASML, Microsoft en LVMH nooit in mijn porto gekomen. Die laatste heeft na 2,5 jaar al een Yield-on-Cost van bijna 3%, terwijl het dividendrendement van LVMH nu 1,7% bedraagt. Dat zijn toch wel vaak de fraaiere aandelen.
In mijn portefeuille zitten ook aandelen met een hoog dividend rendement. Dat heeft vooral te maken met spreiding en het is stiekem natuurlijk ook wel fijn om soms grotere bedragen gestort te krijgen :).
Hallo Mike,
Fanuc staat ook op mijn longlist. Echt een fraai aandeel! Ik kan helaas niet alles kwijt. Zowel in porto als op de site. Voor de longlist gebruik ik een add-in en ik kan momenteel niet meer aanpassen. In mijn portefeuille heb ik reeds Keyence dat ook inspeelt op hetzelfde thema. Andere Japanse aandelen naast Daifuku en Daikin die ik op mijn watchlist heb staan zijn Kose (Cosmetica, dividendrichtlijn +17% in 2023), Nidec (elektrische aandrijving), Hoya (optische lenzen) en Shimano (oa fiets, vis-, roei- en skisportonderdelen).
Hallo Wim,
Dank voor je vraag. Ik zie twee redenen. Ten eerste bleek uit de kwartaalcijfers een lager dan verwachte omzet (14,8 mNOK ipv 14,9). Veel concurrenten konden nog wel een plusje laten zien door nog hogere prijsverhogingen dan Orkla (+9% vs Europees gem. +10,2%). Er is vrees dat de komende kwartalen de volumes omlaag gaan omdat consumenten overschakelen naar huismerken. Tot op heden blijft dat effect nog beperkt, mensen blijven A-merken trouw.
Ten tweede kondigde het bedrijf aan zich te transformeren tot een investeringsmaatschappij met 12 meer zelfstandig opererende dochters. In mijn portefeuille heb ik met Roper Technologies en Illinois Tool Works andere bedrijven die succesvol zijn met deze aanpak. Mr. Buffet doet het ook zo. Orkla blijft daarbij gerichte overnames doen. Momenteel veel in pizza. Dat is een fraaie business (zie prestaties van de bekende ketens) en geeft een extra distributiekanaal rechtstreeks bij de klant thuis.
Orkla heeft een mooie spreiding in portfolio en geografie. Dat het veel in opkomende landen zoals India zit is nu een nadeel, maar op langere termijn mijns inziens een voordeel (gunstige demografie). Op korte termijn verwacht ik eerlijk gezegd niet veel, op lange termijn een mooi aandeel.
Groet, DKK
Hoi Reaguurder,
In waterstof zie ik zeker toekomst. Ik kies echter voor de grote leveranciers en tevens dividendgroeiers zoals Air Products (in porto), Air Liquide of Linde. Air Products heeft meer dan 60 jaar ervaring in waterstof en al 30 jaar stations. Aandelen als Plug Power, Ballard Power en NEL asa zijn wat mij betreft meer voor de speculatieve belegger die de markt en producten goed begrijpt. In het verleden heb ik Hyster-Yale bekeken, staan ook op mijn longlist. Zij maken oa vorkheftrucks met brandstofcellen en betalen dividend. Achteraf blij dat ik niet ben ingestapt. Mogelijk inmiddels wel interessant.
Een andere sector waar ik veel van verwacht is cybersecurity. Ik heb Palo Alto Networks, Norton Lifelock, Fortinet, Okta, Crowdstrike, Zscaler, Check Point Software en Avast allemaal verkend. Maar de markt, bedrijf en producten heb ik onvoldoende kunnen doorgronden om een gedegen keuze te maken.
Groet, DKK
Hoi Reaguurder,
Ik heb het net helemaal nageplozen. Daarvoor heb je helaas een bedrijfsrekening nodig en een klachtenafhandelingsprocedure. Dat heb ik niet.
In ieder geval veel dank voor je interesse om koffie te kopen!
Op dit moment hebben twee personen dat daadwerkelijk gedaan en gezamenlijk 4 koffietjes gedoneerd. Ik weet alleen niet van wie. Mocht u dit lezen, enorm veel dank 🙏
Groet, DKK
Als ik Microsoft nog niet had zou ik zeker kopen. Nu staat het op mijn bijkoop shortlist samen met ASML, TSMC, Baxter, Enel. Veel posities die hard zijn weggezakt komen ook nadrukkelijk in aanmerking. Ook heb ik al lange tijd kooporders staan op wishlist aandelen L’Oreal (300), Roche (300), Linde (250) en Ecolab.
Vorige maand heb ik mijn positie in Bristol-Myers Squibb teruggebracht iets afgeroomd van 70 naar 60 aandelen. Door de draai naar waarde is mijn blootstelling aan farma erg groot geworden. Bristol-Myers was door een fraaie koersklim zelfs mijn grootste positie geworden. Met de opbrengst een van de vele dalers gekocht. Of dat goed uitpakt moet nog blijken. Ik blijf leren.
Interessante vraag. Ik zie nu dat ik ook op een koerswinst van 83% sta. Dat is op zich niet zo vreemd. AbbVie was wel erg laag gewaardeerd terwijl er met de slimme overname van Allergan (botox) is ingespeeld op het patentverlies op Humira. Er wordt op een cashflow van $21B ieder jaar $8 a $9 miljard afbetaald, waardoor de schuldpositie weer zal normaliseren.
In 2020 was Humira goed voor 43% van de omzet en dit jaar nog maar 31%. De oncologiemedicijnen Imbruvica en Venclexta en autoimmuun medicijnen Rinvoq (reuma) en Skyrizi (psoriasis) groeien fors, waardoor dit jaar de winst per aandeel gewoon 11% stijgt naar ca. $14. Volgend jaar gaat dat vanwege Humira flink dalen, maar de pijplijn is zeker niet slecht.
Voor groei zijn vrijwel alle farmaceuten afhankelijk van afsplitsingen en overnames. Eli Lilly met Elanco, Pfizer met Viatris, Merck met Organon, Glaxo met consumentendivisie (Unilever verhaal). Ze willen allemaal af van generieke medicijnen en meer de biotech kant op. In overnames is niet iedereen even succesvol. De groei van omzet en winst verloopt dan ook erg hobbelig bij veel farmaceuten. Het management van AbbVie, pas sinds 2013 afgesplitst van Abbott, lijkt daar beter in dan bijvoorbeeld Gilead.
Samengevat heb ik voldoende vertrouwen om AbbVie vast te houden. Hoogstens afromen voor een beter bedrijf. Zoals Roche, maar daar kleven weer andere nadelen aan (dividendbelasting). Het dividendrendement is goed en wordt ook zonder Humira gedekt door de vrije kasstroom. Meeste verplichtingen lopen af op lange termijn. Bovendien heb ik een slecht verkoop trackrecord :).
Succes met je keuze!
